Analyse Technique

TBM72 · Août 10, 2014, 11:43

Bonsoir André, Didier et tous,

On peut se préparer à un rebond court terme, le S&P 500 ira t-il au dessus de 2000 (maintenant ou en sept ?)
Je garde les oblig défensives, les mines OR, EFIB, le CCR long vol (le gain symbolique de 2%), l’assemblage d’ensemble a lâché mais seulement 0,15% sur le point haut.

Didier évoque le passage en dessous de 4100-4060 qui donnerait un signal de baisse renforcée à venir sur le CAC, tout à fait d’accord.
L’hypothèse citée par Didier d’un krach obligataire reste un accident possible et envisageable ( pas vu depuis le crash d’Octobre 1987 soit depuis 21 ans ),
CCR long vol et EFIB devraient résister si l’hypothèse se produisait (automme 2014 ou autre année ?), j’ai cherché pour les mines d’OR en Oct 1987 sans pouvoir retrouver un graphique qui remontait jusqu’à la période, l’OR avait tenu durant la période du Crash, mais je n’ai pas retrouvé pour les mines à l’époque.

A+

FP257716 · Août 22, 2014, 2:50

Bonjour et merci Arrot, heureusement ta courbe a plus de chances de s’inverser que celle du chômage…

BillyBones · Août 23, 2014, 11:00

Merci à Arrot pour son suivi des tendances!

En parlant de suivi quantitatif, est-ce que quelqu’un a des nouvelles de John et de son blog?

Les commentaires sont fermés.
Son site http://topinvest95.free.fr/ n’est plus mis à jour depuis mi-Juin alors qu’il venait d’introduire le suivi des actions.

John si tu nous entends…

Cha

AT255042 · Août 24, 2014, 7:44

bonjour Cha,

merci pour tes encouragements.

c’est toujours utile d’avoir des témoignages d’intérêts.

je ne connaissais pas le site de John.

Effectivement je suis sur la même philosophie et ce, quelle que soit l’unité de temps choisie et le support ; sauf exception.

En effet,

en trading intraday sur cfd, je peux faire exception !

la réactivation, du site serait la bienvenue

Lebreton · Août 24, 2014, 9:00

J’ai toujours bien aimé son site, j’attends depuis juin avec impatience son retour Surtout pour suivre un peu son suivi d’actions.

AK257665 · Août 24, 2014, 12:39

+1

BillyBones · Août 24, 2014, 5:42

Je pense que John lit le forum linxea.

Cha

FP257716 · Août 26, 2014, 11:34

Bonsoir Arrot et tous,

Depuis quelques jours la courbe s’est inversée et les MM et MACD que je ne regardais plus sauf aujourd’hui (pour savoir s’il faut vendre ou pas) confirment que cette hausse devrait continuer mais rien n’est sur !

J’ai testé cette année le principe de faire le dos rond en attendant que cela remonte et ça a payé ! Alors que si j’achetais au cours d’aujourd’hui en ayant vendu en mai, je serai je pense perdante car les cours ont déjà bien monté ! Alors, avant de racheter, je vous conseille d’attendre un repli mais ce n’est que mon avis !

La technique du buy and hold (Merci Gonzague) associée à celle de parier sur des fonds peu volatiles et qui résistent bien à la baisse, s’est révélée payante (tous mes fonds achetées cette année dégagent une + value à ce jour y compris les obligations émergentes HSBC, ainsi que ING Santé acheté il y a un mois environ - Merci Loupi pour ton conseil d’achat sur ce truc là -).

TBM72 · Août 31, 2014, 1:32

Bonjour Arrot et tous,

La hausse actuelle est bien présente. Avec une nécessité de dépassement des 4415 pour le CAC ou 3198-3223 pour ES50, ou encore le DAX à 9470 qui doit concrétiser un dépassement des 9591-9692 pour pouvoir regagner encore les 10032 de juillet dernier, on verra mieux si le franchissement des obstacles se fait ou non.

Aux USA, dépassement des 2000 en clôture hebdo pour S&P500, cela ouvre vers 2030…et, ensuite, difficile de croire au franchissement, sauf nouvelle poussée de marchés. Tout n’est pas rose si on considère le niveau de rendement des UST 10Y à 2,34, en descente prolongée depuis le 01/12/2013, on pourra se rassurer pour le fait que tant que les 2,22 tiennent, il n’y a pas de crise aiguë, mais s’agit-il d’une baisse qui précède la hausse attendue après l’arrêt du rachat de la FED en octobre, une sorte de baisse éphémère avant la hausse (?), c’est à suivre.

Dollar index à la hausse (j’avoue un peu de surprise avec le dépassement qui semble se faire de la résistance oblique mise en place depuis 2006 en clôture mensuelle), à surveiller. Tant mieux pour les institutionnels étrangers qui voient s’apprécier leurs UST qui sont bien appréciées. A suivre encore si hausse se poursuit encore pour Dollar index.

Comme il faut faire des choix, j’ai évolué durant la deuxième moitié août sur CCR long vol R (position quittée à 80% en légère baisse 2-3%), ai conservé EFIB à l’équilibre en légère réduction, et ai repris du risque EM, MP, ES50,CAC,Turquie, Brésil,Russie,Indonésie, Italie et Maroc (qui pourrait être la bonne surprise pour peu que les project bonds fassent leur entrée si Hollande-Renzi pèsent assez lourdement sur la chancelière, Octobre à Rome…).Ai commencé à réduire le Pictet Em local debt, des fois qu’une bulle ne soit percée avec la fin partielle des liquidités excédentaires fournies par la FED, en Octobre.

Hypothèse personnelle est plus une fin de hausse aux USA, vers le début septembre, en attendant, j’ai maintenu mon equity curve en progression de 4% avie 2014, pas de hausse notable durant août, minime seulement, mais simplicité de gestion grâce à CCR long vol et EFIB qui m’ont permis de penser à autre chose pendant les vacances.
C’est au moins l’essentiel.

Ce qui m’a le plus surpris c’est la hausse du dollar index, je vais suivre jusqu’où cela grimpe d’autant que j’espère sur les M.P et métaux précieux notamment après 3 ans et demi de baisse.
Les chausse-trappes n’ont pas disparu, mais la hausse existe après la baisse, et, jusqu’où cette hausse ?
Un avis parmi encore d’autres, je l’espère.

Thierry

Djobydjoba · Août 31, 2014, 5:46

Bonjour Arrot, TBM et tous,

Les marchés anticipent une action de Draghi, verdict cette semaine, mais j’ai quand même l’impression sur la hausse des jours derniers (hausse avec de faibles volumes en plus) que le marché y croit un peu trop . Je trouve les graphiques européens encore assez moches, avec pour certains des cours sous la MM150 qui commence à virer baissière. N’oublions pas non plus que certains indices ont fait un double top, par exemple CAC Small, top avril et top juin, donc incapacité pour les smalls à avoir fait un nouveau plus haut en juin… Ça me semble révélateur d’une fin de tendance MT, corroboré aussi par la rotation sectorielle en faveur des défensives.

Il me paraît évident que sans action de Draghi le marché européen est orienté à la baisse. Donc acheter maintenant c’est parier sur une action de la BCE plus que convaincante pour les marchés (vu qu’ils ont déjà anticipés). Je suis peut être parano (une bonne maladie en bourse il paraît), mais un piège à haussiers ne me paraît pas exclu dans les jours qui viennent. Par exemple on s’extasie le jour même de l’annonce sur le plan Dragh puis deux trois jours après plouf ! Car ne pas oublier que les US sont au plus haut, les Emergents sont au plus haut, les obligations sont au plus haut…

En tout cas moi je n’achèterais pas ce marché c’est évident, compte tenu qu’en avie je cherche des marchés qui ont bien baissé (survente hebdo par ex.) en zone de retournement. Il faudrait que le CAC repasse déjà au dessus de 4500, voir aille rechercher les plus hauts à 4600, redescende ensuite sur un support et là, peut-être j’acheterais quelque chose. Actuellement je ne vois aucun point d’entrée intéressant sur les indices, ils sont tous au plus haut sauf l’Europe qui patauge dans une séquence qui ressemble à un retournement MT baissier.

Suis toujours avec une bonne tranche de BX4 (4300 le point mort), dommage j’aurais du vendre à 4100 j’ai loupé le point bas. Me sens évidemment pas très à l’aise avec la position du fait du sketch à venir de la banque central. Si le CAC repasse au dessus de 4500 je clôture avec perte. Mais je demande à voir… La semaine va être intéressante !

Bien à vous.

AT255042 · Août 31, 2014, 6:20

bonsoir Djoby et tous,

je partage ton analyse

voici un scénario parmi d’autres

Les suiveurs de tendance, ce dont je suis :

sont déboussolés…
ont du mal à cerner ce qui pourrait faire que la reprise est bien là et quels sont les réels moteurs de la hausse.

pensent tout de même qu’il y a tellement de liquidités que tout est bon pour les faire circuler. c’est le carburant de la hausse

               <ul><li></li></ul>  ** -mais ce surplus de liquidités ne booste pas la machine comme espéré.**

                                                  -les gros font tourner le fric sectoriellement et géographiquement. 

                                                  - ils s'engraissent sournoisement sur le dos des petits

**- faudra bien que quelqu'un paie**

les gros, ne voulant pas payer la note à la fin et déjà bien rassasiés, vont taper « FORT sur les petits » en faisant baisser le marché

                                                     <ul><li></li></ul> - pour faire baisser le marché ils vendront, prendront des positions baissières sur des produits qu'ils ont déjà mis en place eux-m^mes et achèteront de l'or par exemple.

un** crack est en préparation. **

Et les banques centrales direz-vous ???

eh bien elles auront tout fait pour réguler le système et seront en échec…la main invisible est toujours là !

**conclusion **: prendre des positions acheteur dans la hausse …oui mais sur des produits liquides (CFD, actions trackers Compte Titre, actions trackers PEA notamment)

**ce n’est qu’un point de vue…le mien **

Djobydjoba · Août 31, 2014, 6:31

Je te rejoins tout à faire Arrot sur le fait d’utiliser d’autres véhicules que l’avie pour jouer les hausses de CT.

Là clairement, il me semble que les marchés sont tout sauf à proposer un point d’entrée intéressant MT, quelques que soient les actifs. Quand on voit l’obligataire, mmmhhh, ça ressemble furieusement à un run final avant… quelque chose. Les émergents, c’est trop haut pour être intéressant il faut attendre une consolidation. Les US n’en parlons pas.

didier6 · Septembre 7, 2014, 8:24

Bonsoir a tous

la revue technique hebdo des grands indices par Tradosaure

                                                                    http://tradosaure-trading.blogspot.fr/2014/09/analyse-technique-des-grands-marches.html

FP257716 · Septembre 8, 2014, 7:54

Bonjour à tous,

Comme vous l’avez constaté, nos portefeuilles se portent bien mais un relevé soudain des taux de la part de la FED (même léger) serait un prétexte pour que les gros (et nous) prennent leurs bénéfices puis parient sur la baisse des cours (nous aussi, qui sait ?)…

Ce qui se passe actuellement me rappelle avant le 21 mai 2013 (et les quelques mois qui ont suivis… ). Bref, nous surveillons donc tous nos fonds comme le lait sur le feu et actuellement, l’analyse technique me semble un excellent moyen pour le faire.

Le pb, c’est que sur Boursorama la mise à jour des cours de nos UC a un retard de 2 à 3 jours, ce qui fait que quand on lit le signal de vente sur la MACD ou les MM (je préfère le 1er car le signal arrive plus tot!), il est souvent trop tard pour arbitrer (sans parler du jour supplémentaire lié à l’arbitrage)…

Alors, ma question est la suivante : Quel site utilisez-vous pour lire les MM et MACD autre que Boursorama (concernant les fonds et non pas les indices) ? Si c’est sur Bloomberg, pouvez-vous m’indiquer le lien ? Merci d’avance.

LAURkov152 · Septembre 8, 2014, 12:36

Bonne question Françoise…à ce jour je n’ai pour ma part, après maintes recherches sur Google, trouvé aucun autre site gratuit proposant les mêmes services que Boursorama…Dommage pour Morning Star ou Quantalys…Ce serait bien pratique !

TBM72 · Septembre 9, 2014, 1:22

Bonjour Françoise,

Question d’un délai optimal pour avoir graphique+VL des fonds est sans réponse de mon côté.

Bloomberg peut te donner un réponse de VL souvent meilleure puisque les producteurs de SICAV adressent directement leurs VL à Bloomberg qui rafraîchit instantanément l’info…la VL est sans doute la meilleure ou parmi les meilleures en terme de fraîcheur. Graphiquement c’est chiche à moins d’investir dans un terminal dont l’abonnement est forcément dissuasif (sauf si tu deviens multimillionnaire !) qui doit permettre beaucoup de possibilités graphiques. C’est vrai que sans MM, Bloomberg version grand public n’est pas alléchant, il y a les MACD RSI STO en plus des Bandes de Boll (affichage pénalisé si tu saisis les bandes, ton signal graphique de fonds devient illisible, pas de zoom, c’est gratuit mais un peu trop limité sauf la fraîcheur de VL)

Boursorama est la référence graphique de premier plan, quantalys est aussi avec une fraîcheur certaine pour les VL, mais sans graphique, hélas.
Zone bourse peut apporter en fonds et en indices ou 4Share (version plus internationale) et d’autre aussi.

Je trouve bien utile d’avoir les indices pour la compréhension, car les fonds sont poussifs, les particuliers ont tendance à sortir bien tard, donc, même en admettant que les MM te servent à faire un choix pour les points de retournement, le retard est forcément un cumul de retards, comme tu as les fonds que certains dont je fais également partie peuvent faire du buy and hold, et donc VL retardée d’au moins 24-48H selon +MM en retard par construction+ particuliers sortent en retard par rapport aux mouvements de marché, tout cela fait partie de la réalité retardée.

Macd est une différence de MM expo, cela a tendance à compenser une partie de retard mais sur quelle temporalité ( ou quel horizon ) l’utiliser, pour ma part, je dirais hebdo-mensuel…ne pas trop arbitrer, ou arbitrer par petites touches, est aussi un but recherché en plus de détecter les tendances les meilleures ou les choix les plus sûrs, selon les approches qui peuvent être différentes dans un même portefeuille.

Ne pas se passer des indices, du change, des commo, des Bonds me semble aussi faire partie selon moi de la compréhension de marchés, et prendre MACD avec MM est une réponse commode mais moins complète…mais les fonds ne sont pas une panacée, frais et performance ne sont pas corrélés parfaitement.

A+

jva · Septembre 9, 2014, 8:05

<bonjour,

Toujours pas de nouvelles de John et son super site Topinvest95? Ca devient inquiétant.

Gonzague · Septembre 9, 2014, 9:05

Bonjour,

Pour répondre à la question posée par françoise, j’utilise le site Boursorama

pour surveiller mes fonds. Je n’ai pas trouvé mieux !..

Moyenne mobile 150 en hebdomadaire sous lequel je suis susceptible de vendre.

Je sais qu’arrot utilise la MM 150 mais en journalier. Je trouve dans ce cas que cela donne

un signal de vente trop tôt.

LinXea pourrait-il proposer peut-être un tel service :

Analyse graphique de fonds avec moyenne mobile… ???

Qu’en pensez-vous ? Comme nous sommes plusieurs ici

à commencer à nous interesser à l’analyse chartiste…

TBM72 · Septembre 9, 2014, 9:57

Bonsoir,

On dirait qu’il n’y a pas que du côté Est que la situation devient instable…
NY passe en mode repli, clôture à 1988 du S&P 500, à confirmer encore vendredi soir < 1991.
Graphiquement, hypothèses de repli 1850-1800 avant rebond et dernier sommet décembre au dessus de 2011.
retour possible vers un niveau de cours du T1 2014 .

Vix S&P 500 reprend hausse 13,5, au dessus de 15, orange devient plus rouge .

en dessous de 1991, retournement hebdomadaire ok en clôture vendredi soir
Objectif vers 1850- 1800

retournement indicateurs mensuels,
dont divergence MACD tandis que la poussée du S&P 500 continuait, annonçait un retournement potentiel

Hypothèse repli avant rebond final décembre 2014 de la vague haussière longue (reprise de l’approche faite par UBS, en congés actuellement)

Khan · Septembre 10, 2014, 8:41

C’est sûr que bénéficier d’un accès à l’historique des VL avec possibilité de calculs d’indicateurs techniques serait un gros plus.